¿Qué es Aster (ASTER)?
Aster es una plataforma de intercambio descentralizada para operar futuros perpetuos con hasta 1001x de apalancamiento. Funciona en Solana, Ethereum, Arbitrum y BNB Chain. YZi Labs (anteriormente Binance Labs) respalda el proyecto, que compite con Hyperliquid por los traders de derivados.
Datos clave
¿Qué es Aster?
Aster es una plataforma de intercambio descentralizada (DEX) para trading de futuros perpetuos. Puedes apostar sobre precios de criptomonedas y acciones con apalancamiento extremo — hasta 1001x en algunos pares. Eso es lo más alto en DeFi. A diferencia de las plataformas centralizadas, mantienes el control de tus fondos en tu propia billetera.
La plataforma se lanzó a partir de una fusión de Astherus (basado en Solana) y APX Finance (multi-chain) a finales de 2024. Eso combinó sus usuarios, tecnología y liquidez en un solo protocolo.
Las características clave incluyen:
- • Cross-chain: Opera en Solana, Ethereum, Arbitrum o BNB Chain con liquidez compartida.
- • Órdenes ocultas: Las operaciones grandes permanecen privadas hasta que se ejecutan, deteniendo bots de front-running.
- • Perpetuos de acciones: Opera sintéticos de Tesla, Apple y Nvidia 24/7 sin una casa de bolsa.
- • Controles de riesgo: Las liquidaciones parciales y el desapalancamiento automático ayudan a prevenir colapsos de mercado generalizados.
YZi Labs (el renombrado Binance Labs) respalda a Aster. Eso trae credibilidad, financiamiento y vínculos con el ecosistema Binance. El protocolo compite con Hyperliquid, dYdX y GMX por los traders de derivados.
¿Quién creó Aster? Una breve historia
La fusión
Aster surgió de la fusión de dos DEXs de perpetuos en octubre de 2024. Astherus construyó sobre Solana con ejecución rápida y órdenes ocultas. APX Finance operaba en Ethereum y Arbitrum con fuerte respaldo institucional. Juntos combinaron velocidad, liquidez y usuarios. En semanas, Aster se convirtió en un DEX de perpetuos entre los tres principales por volumen.
Los tenedores de tokens ASTH y APX intercambiaron a ASTER a tasas favorables.
Respaldo de YZi Labs
YZi Labs es el renombrado Binance Labs — el brazo de capital de riesgo de CZ. Después de que CZ renunció como CEO de Binance tras un acuerdo de $4.3 mil millones en 2023, Binance Labs se renombró. YZi Labs lideró la Serie A de Aster en diciembre de 2024. Más allá del dinero, esto trajo credibilidad, creadores de mercado y vínculos con el ecosistema Binance.
Hitos clave
- • 2023: Astherus y APX Finance se lanzan como DEXs de perpetuos separados.
- • October 2024: Se anuncia la fusión. El proyecto combinado toma el nombre Aster.
- • December 2024: YZi Labs lidera la financiación Serie A.
- • September 17, 2025: El token ASTER se lanza a $0.80.
- • September 18, 2025: ASTER salta 434% a $4.27 en 24 horas.
- • 2025–Present: Crece a $200B+ en volumen mensual. Agrega perpetuos de acciones y más cadenas.
Cómo funciona Aster
Aster combina trading de futuros perpetuos con infraestructura cross-chain. Obtienes una experiencia tipo plataforma centralizada mientras mantienes tus fondos en tu propia billetera.
Futuros perpetuos explicados
Los futuros tradicionales vencen en una fecha fija. Los perpetuos no — puedes mantenerlos para siempre.
Las tasas de financiamiento mantienen los precios de los perpetuos cercanos al spot. Si el precio del perpetuo sube por encima del spot, los largos pagan a los cortos. Si cae por debajo, los cortos pagan a los largos. Esto mantiene los precios alineados sin necesidad de liquidar o entregar nada.
El apalancamiento multiplica tanto las ganancias como las pérdidas. Con 1001x de apalancamiento, un movimiento de 0.1% a tu favor duplica tu dinero. Un movimiento de 0.1% en tu contra te liquida.
Arquitectura cross-chain
Aster agrupa liquidez de cuatro cadenas:
- • Solana: Ejecución más rápida (~400ms).
- • Ethereum: Liquidez más profunda.
- • Arbitrum: Comisiones de gas bajas.
- • BNB Chain: Vínculos con el ecosistema Binance.
Cuando operas, Aster enruta tu orden a la mejor cadena por precio, comisiones y velocidad. Puedes depositar en una cadena y acceder a la liquidez de otra.
Órdenes ocultas
Las órdenes ocultas permanecen fuera del libro de órdenes público hasta que se llenan. Esto impide que los bots MEV hagan front-running a operaciones grandes. Las ballenas pueden mover volumen sin alertar al mercado.
Gestión de riesgos
Aster usa varias herramientas para prevenir liquidaciones en cascada:
- • Liquidaciones parciales: Solo cierra lo necesario para restaurar el margen.
- • Fondo de seguro: Cubre pérdidas cuando las posiciones quedan bajo el agua.
- • Desapalancamiento automático: Empareja posiciones liquidadas con traders rentables en lugar de vender en el mercado.
- • Márgenes dinámicos: Requiere más colateral cuando la volatilidad aumenta.
Cómo hacer staking de ASTER
Hacer staking de ASTER te da una parte de las comisiones de trading de la plataforma. Más volumen de trading significa mayores recompensas.
Cómo funciona
El protocolo toma 0.05–0.1% en cada operación. Parte de eso va a los stakers como recompensas en USDC. El APY actual es de 15–25%, pero puede alcanzar 30–40% durante períodos volátiles de alto volumen.
El staking es sin custodia — tu ASTER permanece en tu billetera. Los bloqueos de 3, 6 o 12 meses generan tasas más altas. El staking flexible te permite retirar en cualquier momento.
Cómo empezar
- • Ve a app.aster.finance/stake y conecta tu billetera.
- • Elige cuánto ASTER hacer staking y selecciona un período de bloqueo.
- • Aprueba el gasto de ASTER (solo la primera vez), luego confirma.
- • Las recompensas se depositan semanalmente en USDC. Reclama o auto-compón.
- • El ASTER en staking también te da derechos de voto de gobernanza.
Minería de liquidez
También puedes ganar agregando liquidez a pools ASTER/USDC en Uniswap, Raydium o PancakeSwap. Ganarás comisiones de trading más emisiones bonus de ASTER. Pero cuidado con la pérdida impermanente — si el precio de ASTER oscila fuertemente, podrías terminar peor que simplemente manteniéndolo.
Consejo: Las recompensas de staking aumentan con el volumen de trading. Observa los dashboards durante mercados volátiles. El staking en el protocolo es más seguro para la mayoría. La minería de liquidez es para quienes se sienten cómodos con la pérdida impermanente.
Por qué ASTER tiene valor
ASTER tiene utilidad dentro de la plataforma Aster:
- • Descuentos en comisiones: Mantén ASTER para hasta un 50% de descuento en comisiones de trading.
- • Reparto de ingresos: Haz staking para ganar una parte de las comisiones de trading.
- • Recompra y quema: El 10% de las comisiones compra y quema ASTER, reduciendo la oferta.
- • Gobernanza: Vota sobre comisiones, nuevos mercados y reglas del protocolo.
El posicionamiento de Aster también apoya la demanda. Es uno de los pocos DEXs con 1001x de apalancamiento, perpetuos de acciones y órdenes ocultas. Competidores como Hyperliquid limitan el apalancamiento a 50x. La liquidez cross-chain es más profunda que la de los rivales de cadena única. El respaldo de YZi Labs agrega credibilidad y un camino hacia los más de 200 millones de usuarios de Binance.
La oferta fija de 1 mil millones con recompra y quema podría hacer que ASTER sea deflacionario con el tiempo.
Pero hay riesgos reales:
- • Volatilidad: ASTER subió 434% en su primer día. Las oscilaciones cortan en ambas direcciones.
- • Desbloqueos de vesting: Solo el 22% de los tokens circula. El otro 78% se desbloquea hasta 2029, lo que podría presionar el precio.
- • Regulatorio: La CFTC ha perseguido a otros DEXs. Los derivados enfrentan reglas estrictas en muchos países.
- • Vínculos con Binance: YZi Labs es fortaleza y responsabilidad. Más escrutinio podría seguir.
- • Competencia: Hyperliquid, dYdX, GMX y las plataformas centralizadas compiten por los mismos traders.
- • Riesgos tecnológicos: Errores en smart contracts, exploits de puentes y manipulación de oráculos son realidades de DeFi.
Cómo comprar ASTER
Puedes comprar ASTER en plataformas de intercambio centralizadas (fácil entrada con fiat) o plataformas descentralizadas (sin KYC).
1Compara proveedores
Centralizadas: Binance, Bybit, OKX, KuCoin, Gate.io. Compara el costo total — precio, comisiones de trading, comisiones de retiro. Descentralizadas: Uniswap (Ethereum/Arbitrum), Raydium (Solana), PancakeSwap (BNB Chain). Sin cuenta ni identificación necesaria en DEXs.
2Crea cuenta o conecta billetera
Plataforma centralizada: regístrate y verifica con identificación. DEX: solo conecta tu billetera — MetaMask, Phantom o Trust Wallet.
3Deposita fondos
Plataforma centralizada: deposita fiat vía banco o tarjeta, o envía cripto como USDT. DEX: fondea tu billetera con USDC, ETH, SOL o BNB dependiendo de la cadena. Puedes hacer puente de activos con Wormhole o Celer.
4Compra ASTER
Busca ASTER, ingresa tu cantidad y confirma. En DEXs, verifica la dirección del contrato en aster.finance o CoinGecko para evitar falsificaciones. Después de comprar, mueve ASTER a tu propia billetera para seguridad y staking.
Siguiente paso: Compara proveedores de ASTER en tu país para encontrar el mejor precio.
Cómo almacenar ASTER
ASTER existe en múltiples cadenas — ERC-20 en Ethereum/Arbitrum, SPL en Solana, BEP-20 en BNB Chain. Tu elección de billetera depende de qué cadena uses.
Billeteras de software
- • Ethereum/Arbitrum: MetaMask, Rabby, Coinbase Wallet.
- • Solana: Phantom, Solflare.
- • BNB Chain: Trust Wallet.
Todas funcionan con el portal de staking de Aster.
Billeteras de hardware
Ledger Nano X y S soportan las tres cadenas. Conéctalas a MetaMask o Phantom para hacer staking mientras mantienes las claves privadas fuera de línea. Trezor Model T funciona para Ethereum y BNB Chain pero no para Solana. Para tenencias mayores, las billeteras de hardware son la opción más segura.
Billeteras de plataformas
Dejar ASTER en Binance u OKX es fácil para trading activo. Pero la plataforma custodia tus claves. Si son hackeados o quiebran, pierdes el acceso. El staking en plataformas también paga menos que el staking en el protocolo. Solo mantén lo que estés operando activamente en las plataformas.
Consejos de seguridad: Escribe tu frase de recuperación en papel. Guárdala en múltiples lugares seguros — nunca en línea. Verifica las direcciones de contratos antes de agregar tokens. Usa billeteras de hardware para tenencias superiores a $10k. Activa 2FA en todas partes.
Cómo usar ASTER (ASTER)
ASTER no es solo para mantener. Tiene utilidad real en la plataforma.
Descuentos en comisiones de trading
Mantén ASTER en tu billetera conectada y pagas menos en comisiones — hasta un 50% de descuento. Cuanto más tengas, mayor el descuento. Se aplica automáticamente cuando operas.
Staking para reparto de ingresos
Haz staking de ASTER para ganar una parte de las comisiones de trading, pagadas en USDC. El APY es normalmente 15–25%, más alto durante períodos volátiles. El staking también te da votos en decisiones del protocolo. Los bloqueos de 3–12 meses generan mejores tasas.
Colateral para trading (próximamente)
La hoja de ruta incluye usar ASTER como colateral de trading. Ganarías rendimiento de staking mientras mantienes posiciones apalancadas — sin necesidad de convertir a stablecoins primero.
Gobernanza
Los tenedores de ASTER votan sobre comisiones, nuevos mercados, configuración de riesgo y gastos de tesorería. Un token equivale a un voto. Puedes delegar a otros si prefieres. Las decisiones importantes requieren quórum para aprobarse.
Personas destacadas en Aster
El equipo de Aster combina fundadores de Astherus y APX Finance. La mayoría permanece pseudónima, lo cual es común en DeFi.
Fundadores pseudónimos
El liderazgo central permanece anónimo. Se reporta que el equipo incluye ex desarrolladores de Jump Crypto, FTX y Solana Labs. "Aster Dev" está activo en Twitter/X y Discord con actualizaciones técnicas.
Sarah Chen (Jefa de Crecimiento)
Una de las pocas caras públicas. Previamente dirigió asociaciones DeFi en Binance. Ahora maneja la adopción institucional, acuerdos con plataformas y la relación con YZi Labs.
YZi Labs (inversor principal)
El renombrado Binance Labs liderado por CZ. Otros inversores incluyen Jump Crypto, Dragonfly Capital y Multicoin Capital.
Asesores
Los asesores informales incluyen a Anatoly Yakovenko (fundador de Solana) y Andre Cronje (Yearn Finance, Fantom). Ayudan con la integración de Solana y la tokenomics.
Nota sobre el anonimato: Los equipos pseudónimos son normales en DeFi. El fundador de Uniswap era anónimo al principio. El código de Aster es open-source y auditado por Trail of Bits y Certik. El respaldo de capital de riesgo agrega algo de responsabilidad.
Panorama regulatorio de Aster
Los derivados enfrentan reglas estrictas en la mayoría de los países. El alto apalancamiento de Aster atrae escrutinio adicional.
Estados Unidos
La CFTC supervisa los derivados. Han perseguido a DEXs como Ooki DAO. Aster bloquea IPs de EE. UU., pero las VPNs lo evitan — creando riesgo legal. La SEC podría considerar ASTER como un valor. Los perpetuos de acciones enfrentan presión adicional como ofertas potencialmente no registradas.
Reino Unido y Unión Europea
El Reino Unido prohibió los derivados cripto para minoristas en 2021. Aster bloquea IPs del Reino Unido. Los inversores profesionales aún pueden acceder. En la UE, MiCA requiere registro para 2026. Los límites de apalancamiento de la UE podrían restringir al minorista a 2–5x — muy por debajo de 1001x.
Asia-Pacífico
Singapur: acceso institucional solamente con las licencias apropiadas. Hong Kong: solo inversores profesionales. Japón: bloqueado. Las reglas varían en toda la región.
Riesgo de YZi Labs/Binance
Binance pagó $4.3 mil millones en un acuerdo en 2023. CZ renunció. El cambio de marca a YZi Labs agrega distancia, pero la asociación aún podría atraer presión regulatoria. Es tanto una fortaleza como un riesgo.
Advertencia: Usar Aster desde países restringidos vía VPN crea riesgo legal. Las acciones de cumplimiento contra DeFi están aumentando (Ooki DAO, Tornado Cash). Los perpetuos de acciones son especialmente riesgosos desde el punto de vista regulatorio.
Preguntas frecuentes sobre Aster (ASTER)
El equipo editorial de CoinVela ofrece explicaciones independientes e impulsadas por la investigación sobre criptomonedas.