¿Qué es UNUS SED LEO (LEO)?
UNUS SED LEO (LEO) es un token de utilidad emitido por iFinex Inc., la empresa matriz de la plataforma de criptomonedas Bitfinex. Lanzado en mayo de 2019 a través de una venta privada de tokens de $1 mil millones, LEO ofrece descuentos en comisiones de trading en Bitfinex y cuenta con un mecanismo deflacionario único: iFinex utiliza un mínimo del 27% de sus ingresos brutos consolidados para recomprar y quemar tokens LEO mensualmente hasta que no quede ninguno. LEO existe en Ethereum como un token ERC-20.
Datos clave
¿Qué es UNUS SED LEO?
UNUS SED LEO es un token de utilidad creado por iFinex Inc., la empresa matriz de la plataforma de criptomonedas Bitfinex, una de las más antiguas y grandes plataformas de trading de criptomonedas. A diferencia de los tokens de gobernanza que otorgan derechos de voto o las stablecoins que siguen una moneda fiat, LEO está diseñado principalmente como un token de utilidad que otorga a los titulares descuentos en comisiones y otros beneficios dentro del ecosistema de iFinex.
El nombre 'UNUS SED LEO' proviene de una fábula latina atribuida a Esopo. En la historia, un zorro presume de tener muchos cachorros, a lo que una leona responde: 'Uno, pero un león' (unus sed leo). La frase simboliza calidad sobre cantidad — un lema apropiado para un token respaldado por uno de los operadores de plataformas más establecidos de la industria cripto.
Lo que distingue a LEO entre los tokens de plataforma es su diseño deflacionario. iFinex se compromete a utilizar un mínimo del 27% de sus ingresos brutos consolidados cada mes para comprar LEO a precios de mercado y quemarlos permanentemente.
Este proceso continúa hasta que cada token LEO haya sido destruido, convirtiéndolo en uno de los pocos tokens importantes diseñados para eventualmente alcanzar un suministro de cero.
¿Quién creó LEO? Una breve historia
Orígenes y la crisis de Crypto Capital
A principios de 2019, iFinex Inc. enfrentó un desafío financiero significativo. Crypto Capital Corp., un procesador de pagos externo utilizado por Bitfinex, tenía aproximadamente $850 millones en fondos incautados por autoridades en Polonia, Portugal y Estados Unidos.
Esto dejó un vacío en las reservas de Bitfinex y atrajo el escrutinio de la Fiscalía General de Nueva York, que alegó que Bitfinex había utilizado reservas de Tether para cubrir el déficit.
Para abordar esto, iFinex realizó una venta privada de tokens en mayo de 2019, recaudando $1 mil millones vendiendo 1 mil millones de tokens LEO a $1 cada uno. La venta se completó en aproximadamente 10 días, con la participación de importantes inversores en el espacio de criptomonedas. Los fondos se utilizaron para recapitalizar iFinex y resolver la situación financiera.
Resolución y recuperación
iFinex finalmente recuperó una porción sustancial de los fondos congelados. En febrero de 2022, el Departamento de Justicia de EE.UU. incautó aproximadamente $3.6 mil millones en Bitcoin vinculados al hackeo de Bitfinex de 2016 — la mayor incautación financiera en la historia del DOJ en ese momento.
Desde entonces, iFinex ha recibido una restitución significativa de estos fondos recuperados, fortaleciendo su posición financiera y acelerando las quemas de LEO.
Hitos clave
- • 2019: Mayo de 2019 — Venta privada de tokens de $1 mil millones completada en ~10 días
- • 2019: 2019 — Comienzan los primeros eventos de quema mensual de LEO
- • 2021: 2021 — Acuerdo con la Fiscalía General de NY: iFinex paga multa de $18.5M, sin admisión de culpabilidad
- • 2022: Febrero de 2022 — El DOJ incauta $3.6 mil millones en Bitcoin del hackeo de Bitfinex de 2016
- • 2023: 2023 — Quemas aceleradas cuando iFinex recibe fondos de restitución del hackeo
- • 2024: 2024 — Más del 60% del suministro original de LEO quemado; Paolo Ardoino se convierte en CEO de Tether
Cómo funciona LEO
El mecanismo central de LEO es su quema deflacionaria de tokens, que vincula directamente la economía del token con el rendimiento comercial de iFinex.
La quema basada en ingresos
Cada mes, iFinex utiliza un mínimo del 27% de sus ingresos brutos consolidados del mes anterior para comprar tokens LEO en el mercado abierto. Estos tokens luego se envían a una dirección de quema, eliminándolos permanentemente de la circulación. Los eventos de quema son verificables on-chain en las blockchains de Ethereum y EOS.
Este mecanismo crea presión de compra constante: cuantos más ingresos generen Bitfinex y otras entidades de iFinex, más LEO se compra y quema. Como Tether (USDT) — también una entidad de iFinex — se ha convertido en la stablecoin más utilizada, los ingresos de iFinex han crecido sustancialmente, acelerando la tasa de quema.
Recuperación del hackeo y aceleración de quemas
Además de la quema del 27% de ingresos, iFinex se comprometió a usar los fondos recuperados del hackeo de Bitfinex de 2016 para recomprar y quemar LEO. Después de la incautación de $3.6 mil millones en Bitcoin por parte del DOJ y la posterior restitución a iFinex, esto creó eventos de quema adicionales significativos más allá del calendario mensual regular.
Trayectoria del suministro
LEO se lanzó con 1 mil millones de tokens. A través de quemas mensuales continuas y quemas especiales relacionadas con la recuperación, más del 60% del suministro total ha sido destruido permanentemente. Al ritmo actual de quema, todos los tokens LEO restantes eventualmente serán quemados — convirtiendo a LEO en uno de los únicos tokens importantes diseñados para alcanzar un suministro de cero.
Descuentos en comisiones y utilidad
Poseer LEO en Bitfinex proporciona descuentos escalonados en comisiones de trading. Cuanto más LEO poseas, mayor será tu descuento en comisiones de trading, préstamos y retiros.
Descuentos en comisiones de trading
Los titulares de LEO reciben hasta un 25% de descuento en comisiones de taker y hasta un 15% de descuento en comisiones de maker dependiendo de su nivel de saldo de LEO. Estos descuentos aplican al trading spot, de margen y de derivados en Bitfinex.
Reducción de comisiones de préstamo
Los titulares de LEO también reciben comisiones reducidas en el mercado de préstamos peer-to-peer de Bitfinex, donde los usuarios pueden ganar intereses prestando sus activos cripto.
Descuentos en retiros
Los descuentos en comisiones de retiro están disponibles para los titulares de LEO, reduciendo el costo de mover fondos fuera de la plataforma Bitfinex.
Niveles de descuento
La estructura de descuento en comisiones está escalonada según el saldo promedio de LEO mantenido durante 30 días. Los niveles más altos proporcionan mayores descuentos en todas las categorías de comisiones.
Por qué UNUS SED LEO tiene valor
LEO deriva su valor de varios factores interconectados. Primero, el mecanismo de quema continua crea una presión de compra constante y un suministro decreciente, lo que — en igualdad de condiciones — ejerce presión al alza sobre el precio.
Segundo, LEO proporciona utilidad tangible a través de descuentos en comisiones en una de las plataformas de criptomonedas más grandes del mundo. Los traders activos de Bitfinex pueden ahorrar cantidades significativas en comisiones, haciendo que LEO sea valioso como herramienta de reducción de costos.
Tercero, la economía del token está directamente vinculada a los ingresos de iFinex, que incluyen ingresos por comisiones de trading de Bitfinex y por operaciones de Tether. Como Tether se ha convertido en la stablecoin más utilizada con más de $100 mil millones en circulación, los ingresos que financian las quemas de LEO han aumentado sustancialmente.
Cómo comprar LEO
LEO se negocia principalmente en Bitfinex, donde aplican sus beneficios de utilidad. También está disponible en algunas otras plataformas.
1Compara proveedores
Usa Coinvela para comparar tasas de cambio y comisiones en las plataformas que ofrecen LEO. Bitfinex es la plataforma principal con mayor liquidez.
2Crea una cuenta
Regístrate en la plataforma elegida y completa la verificación KYC. Bitfinex requiere documentos de identidad y comprobante de domicilio.
3Deposita fondos en tu cuenta
Deposita fondos vía transferencia bancaria (fiat) o transferencia cripto. En Bitfinex, las transferencias bancarias admiten USD, EUR, GBP y JPY.
4Compra LEO
Coloca una orden de mercado o límite para LEO/USD o LEO/USDT en la plataforma elegida. Considera usar órdenes límite para obtener mejores precios en compras grandes.
5Asegura tu LEO
Puedes mantener LEO en la plataforma para beneficiarte de los descuentos en comisiones, o retirarlo a una billetera personal de Ethereum para autocustodia. Los beneficios de descuento en comisiones solo aplican mientras LEO se mantenga en Bitfinex.
Siguiente paso: Comparar tasas de cambio de LEO para encontrar el mejor precio.
Cómo almacenar LEO
Opciones de billetera para LEO
Como LEO es un token ERC-20 en Ethereum, puede almacenarse en cualquier billetera compatible con Ethereum:
- • Billetera de plataforma (Bitfinex) Mantén LEO en Bitfinex para conservar los beneficios de descuento en comisiones. Conveniente pero depende de la custodia de la plataforma.
- • Billeteras de software MetaMask, Trust Wallet u otras billeteras de Ethereum. Buenas para uso activo e interacción con DeFi.
- • Billeteras de hardware Dispositivos Ledger o Trezor para máxima seguridad y tenencia a largo plazo.
Billeteras de hardware
Para almacenamiento de LEO a largo plazo, las billeteras de hardware como Ledger o Trezor proporcionan la mayor seguridad al mantener las claves privadas fuera de línea. Ambas admiten tokens ERC-20, incluyendo LEO.
Plataforma vs. autocustodia
A diferencia de la mayoría de los tokens donde generalmente se recomienda la autocustodia, LEO presenta un compromiso único: mantener LEO en Bitfinex proporciona utilidad de descuento en comisiones, mientras que moverlo a autocustodia proporciona mejor seguridad pero pierde esos beneficios. Considera tu actividad de trading al decidir.
Respaldo y frase semilla
Si usas una billetera personal, siempre respalda tu frase semilla y almacénala de forma segura fuera de línea. Perder acceso a tus claves privadas significa perder acceso a tus tokens LEO de forma permanente.
Cómo usar UNUS SED LEO (LEO)
Descuentos en comisiones de trading
El caso de uso principal de LEO es reducir las comisiones de trading en Bitfinex. Mantén LEO en tu cuenta de Bitfinex para recibir automáticamente descuentos escalonados en comisiones de trading spot, de margen y de derivados.
Reducción de comisiones de préstamo
Los titulares de LEO se benefician de comisiones reducidas en el mercado de financiamiento peer-to-peer de Bitfinex, donde los usuarios pueden ganar intereses en préstamos de criptomonedas.
Trading e inversión
LEO puede negociarse como un activo especulativo. Su precio está influenciado por la tasa de quema, los ingresos de iFinex y las condiciones generales del mercado. Algunos inversores mantienen LEO como una forma de exposición al rendimiento comercial de iFinex/Tether.
Riesgos
LEO conlleva riesgos que incluyen incertidumbre regulatoria en torno a iFinex y Tether, concentración de utilidad en una sola plataforma (Bitfinex), disponibilidad limitada en otras plataformas y el riesgo inherente de contraparte al depender de los compromisos de ingresos de una entidad centralizada.
Las acciones legales pasadas (acuerdo con la Fiscalía General de NY) destacan el escrutinio regulatorio continuo del grupo iFinex.
Personas destacadas detrás de LEO e iFinex
Varias figuras clave han dado forma a LEO y al ecosistema más amplio de iFinex:
Paolo Ardoino
Paolo Ardoino es el CTO de Bitfinex y, desde 2023, el CEO de Tether. Un ingeniero de software italiano, Ardoino se unió a Bitfinex en 2014 y ha sido fundamental en el desarrollo técnico de la plataforma. Es la figura más pública del grupo iFinex y se ha convertido en una voz prominente en la industria de criptomonedas, particularmente en lo que respecta a la regulación y adopción de stablecoins.
Jean-Louis van der Velde
JL van der Velde sirvió como CEO de Bitfinex e iFinex durante muchos años, supervisando la empresa a través del hackeo de 2016, la crisis de Crypto Capital y el lanzamiento del token LEO. Un empresario holandés con sede en Hong Kong, van der Velde mantuvo un perfil público bajo. Dejó el cargo de CEO de Tether en 2023, siendo sucedido por Paolo Ardoino.
Giancarlo Devasini
Giancarlo Devasini es el CFO y un accionista principal de iFinex. Un ex cirujano plástico italiano convertido en empresario tecnológico, Devasini es ampliamente considerado como el arquitecto financiero detrás de Bitfinex y Tether. Es una de las figuras más influyentes pero menos visibles de la industria de criptomonedas.
Panorama regulatorio de UNUS SED LEO
Regulación de tokens de plataforma
Los tokens de utilidad de plataforma como LEO existen en una zona gris regulatoria en muchas jurisdicciones. A diferencia de los valores, LEO no proporciona propiedad, dividendos ni derechos de gobernanza. Sin embargo, los reguladores de todo el mundo están escrutando cada vez más los tokens de plataforma y su clasificación.
Panorama regulatorio por país
El estatus regulatorio de LEO varía según la jurisdicción:
Estados Unidos: Bitfinex no atiende a clientes estadounidenses. El estatus de LEO bajo la ley de valores de EE.UU. sigue siendo incierto, aunque no se ofreció a personas estadounidenses en la venta original de tokens.
Canadá: LEO está disponible para usuarios canadienses a través de plataformas internacionales. Está sujeto a las regulaciones generales de criptomonedas bajo las comisiones provinciales de valores.
Unión Europea: Bajo MiCA (regulación de Mercados en Criptoactivos), los tokens de plataforma pueden enfrentar nuevos requisitos de divulgación y reservas. iFinex deberá cumplir con las disposiciones de MiCA para las operaciones en la UE.
Australia: LEO es accesible para usuarios australianos a través de plataformas internacionales. AUSTRAC supervisa el registro de plataformas de criptomonedas y el cumplimiento de AML/KYC.
Historial regulatorio de iFinex
iFinex ha enfrentado escrutinio regulatorio, notablemente el acuerdo de 2021 con la Fiscalía General del Estado de Nueva York, donde Bitfinex y Tether pagaron una multa de $18.5 millones sin admitir culpabilidad. El acuerdo restringió a iFinex de atender a residentes de Nueva York.
A pesar de esto, iFinex ha continuado operando y se ha involucrado más activamente con los reguladores, particularmente en torno a la transparencia de las reservas de Tether.
Preguntas frecuentes sobre UNUS SED LEO (LEO)
El equipo editorial de CoinVela ofrece explicaciones independientes e impulsadas por la investigación sobre criptomonedas.